Фінансовий менеджмент у малому бізнесі - Навчальний посібник (Буряк Л. Д.)

6.4. навчальні завдання

Задачі

Задача 1. Мале підприємство розробило два інвестиційні проекти — проект «А» і проект «Б». Проект «А» передбачає обсяг інвестиційних коштів — 2 млн грн, строк експлуатації — 5 років, щорічний чистий прибуток — 800 тис. грн. За проектом «Б» планується обсяг інвестиційних коштів — 1 млн грн, щорічний чистий прибуток — 320 тис. грн, строк експлуатації 5 років.

Необхідно вибрати найприйнятніший для малого підприємства проект.

Задача 2. На підставі наведених даних необхідно обґрунтувати оптимальний варіант пропозиції щодо формування фінансової стратегії малого підприємства.

За минулий рік на малому підприємстві зменшилася вартість основних засобів на 15 \%, у 6,3 рази зменшилися залишки грошових коштів у національній валюті, а в іноземній валюті — у 1,9 рази, в активі балансу на 9 \% зменшилася доля власних кош­тів, на 30 \% збільшилася доля кредиторської заборгованості за товари. Баланс малого підприємства має такий вигляд:

БАЛАНС МАЛОГО ПІДПРИЄМСТВА

АКТИВ

На початок року

На кінець року

Зміна за рік

І. Необоротні активи

 

 

 

Основні засоби

2463,1

2216,8

– 246,3

Довгострокові фінансові інвестиції

Інші необоротні активи

7,6

11,3

+ 3,7

Усього за розділом І

2470,7

2228,1

– 242,6

ІІ. Оборотні активи

 

 

 

Виробничі запаси

191,5

220,2

+ 28,7

Готова продукція

Дебіторська заборгованість за товари, роботи послуги:

 

 

 

чиста реалізаційна вартість

411,0

367,7

– 34,3

первісна вартість

резерв сумнівних боргів

Дебіторська заборгованість за розрахунками з бюджетом

153,0

178,4

+ 25,4

Інша поточна дебіторська заборгованість

5,0

+ 5,0

Поточні фінансові інвестиції

Грошові кошти та їхні еквіваленти:

 

 

 

у національній валюті

50,6

8,0

– 42,6

в іноземній валюті

16,6

8,7

– 7,9

Інші оборотні активи

0,3

3,7

+ 3,4

ІІІ. Витрати майбутніх періодів

29,2

+ 29,2

Баланс

3293,7

3058,0

– 235,7

Закінчення таблиці

ПАСИВ

На початок року

На кінець року

Зміна за рік

І. Власний капітал

 

 

 

Статутний капітал

448,8

448,8

Додатковий капітал

2456,8

1965,4

– 491,4

Резервний капітал

0,7

0,7

Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)

(131,3)

115,7

+ 250,0

Усього за розділом І

2772,0

2529,9

– 242,1

ІІ. Забезпечення наступних витрат і цільове фінансування

ІІІ. Довгострокові зобов’язання

ІV. Поточні зобов’язання

 

 

 

Короткострокові кредити банків

Поточна заборгованість за довгостроковими зобов’язаннями

Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги

281,2

365,6

+ 84,4

Поточні зобов’язання за розрахунками:

 

 

 

 з бюджетом

19,7

107,8

+ 88,1

 зі страхування

51,9

21,9

– 30,0

 з оплати праці

123,0

31,8

– 91,2

Інші поточні зобов’язання

45,9

1,0

– 44,9

Усього за розділом ІV

521,7

528,1

+ 6,4

V. Доходи майбутніх періодів

Баланс

3293,7

3058,0

– 235,7

Задача 3. З урахуванням наведених даних необхідно вибрати найоптимальніші пропозиції щодо формування внутрішньої генеральної фінансової стратегії малого підприємства.

(тис. грн)

Показники

Варіанти

№ 1

№ 2

№ 3

1.

Джерела власних коштів

180,7

420,5

340,2

2.

Основні засоби та інші необоротні активи

150,8

545,3

260,2

3.

Наявність власних оборотних коштів

Визначити

4.

Довгострокові кредити банку

150,0

5.

Наявність власних і довгострокових джерел формування запасів і витрат

Визначити

6.

Короткострокові кредити

40,0

40,0

40,0

7.

Загальна сума джерел формування запасів і витрат

Визначити

8.

Запаси і витрати

45,5

45,5

39,9

9.

Надлишок або нестача власних оборотних коштів

Визначити

10.

Надлишок або нестача власних і довгострокових джерел формування запасів і витрат

Визначити

11.

Надлишок або нестача загальної суми джерел формування запасів і витрат

Визначити

Відповіді на задачі

Задача 1. Найприйнятніший для малого підприємства — інвес­тиційний проект «А».

Задача 2. Найоптимальніший для формування фінансової стра­тегії малого підприємства є варіант, коли сума валюти на балансі становить 3436,9 тис. грн

Задача 3. Найоптимальніші пропозиції щодо формування внут­рішньої генеральної фінансової стратегії малого підприємства відображає третій варіант.